Sofidynamic
- Type : SCPI de Rendement
- Secteur : Diversifiée
- Capital : Variable
- Création : décembre 2023
- Prix d’une part : 315 €
- Valeur de reconstitution : 345.18 €
- Capitalisation : 177 M€
- Délais de jouissance : 6 mois
- Minimum de souscription: 315 €
- Frais de souscription : 2.4%
- Frais de gestion : 14.4%
- Taux d’occupation : 97%
- RAN : 239 jours
- PGA (perf globale annuelle) : 14.04%
A propos de Sofidynamic
La dernière née de Sofidy a vu le jour fin 2023. Cette SCPI est moins traditionnelle que les autres de la société de gestion à bien des égards. En plus d’une commission de souscription très faible, le TRI cible à 5 ans de ce fonds est très ambitieux : 7% par an.
✅ Mais force est de constater que sur ses deux premières années, le contrat est largement rempli, avec un taux de distribution de 9,04% en 2025, après 9,52% en 2024.
➡️ Résultat, cela fait deux années de suite que la SCPI Sofidynamic obtient un SCPI Awards de Finance Héros, en faisant partie du top 20 de mon classement des meilleures SCPI. Et même le top 5 pour être plus précis.
La stratégie de la SCPI Sofidynamic
(source : bulletin trimestriel du T4 2025)
Pour atteindre ses objectifs de performance, la SCPI Sofidynamic se laisse un maximum de marge de manoeuvre. Ainsi, il s’agit d’une SCPI diversifiée, qui investit en Europe, en visant une grande diversification d’actifs.
La dynamique de collecte de cette SCPI est actuellement très forte. Une part importante de ses achats immobiliers va donc se faire dans les conditions de marché actuelles.
Au global, le patrimoine de cette SCPI se compose d’actifs avec un prix au mètre carré inférieur à 2 500€, donc sur une tranche de prix relativement faible.
Pour finir, notez qu’avec des prix moyens de 6.6 millions d’euros, cette SCPI investit dans des biens de taille intermédiaire, à l’instar de beaucoup d’autres SCPI.
Les plus de la SCPI
Voici les points positifs de Sofidynamic :
- La SCPI Sofidynamic n’est pas trop gourmande en frais d’entrée.
- Avec un taux de distribution supérieur à 6%, Sofidynamic fait tout simplement partie des SCPI les plus rentables de l’année dernière.
- Avec une valeur de reconstitution de 345.18 euros, supérieure au prix de souscription de 315 euros, vous pouvez raisonnablement espérer à terme une augmentation du prix de la part, et donc une plus-value.
- Avec un RAN (report à nouveau) très élevé de 239 jours, Sofidynamic fera face bien plus longtemps que les autres SCPI en cas de loyers non perçus.
- Avec un taux d’occupation très élevé, Sofidynamic est convaincante sur la qualité de ses biens et de sa gestion.
- Avec un encours de 177 M€, on est plutôt rassuré sur la capacité de Sofidynamic à fournir de la liquidité aux parts.
Les moins de Sofidynamic
Voici maintenant les éléments que cette SCPI, devrait, à mon avis, améliorer :
- La part des loyers prélevés sous forme de frais (14.4%) est trop importante à notre goût.
- Cette SCPI devrait, à mon avis, améliorer la diversification de son parc immobilier qui se compose actuellement de 27 biens. A mon avis, cette SCPI gagnerait à diversifier davantage ses actifs (27 biens aujourd’hui).
Que penser des rendements de Sofidynamic ?
Voici les performances historiques de Sofidynamic :
| Année | Rendement Sofidynamic | Variation du prix Sofidynamic | Rendement moyen | Variation du prix moyenne |
|---|---|---|---|---|
| 2025 | 9.04 % | % | 5.57 % | -1.65 % |
| 2024 | 9.52 % | % | 5.07 % | -4.64 % |
Cela amène quelques commentaires :
- Sofidynamic se démarque avec des rendements bien supérieurs à la moyenne du marché.
- Le prix des parts ne s’est pas dégradé ; c’est plutôt bon signe.
- Toutefois, avec seulement 2 années à son actif, il est difficile de dire si les performances futures resteront dans la même lignée.
Le patrimoine de la SCPI
Sofidynamic est une SCPI diversifiée, qui investit dans différents secteurs :
- Moyennes surfaces de périphéries
- Commerces de centre ville
- Centres commerciaux
- Autres actifs (ex. bureaux, locaux d’activités)
De notre point vue, cette SCPI devrait continuer à développer son patrimoine, lequel est concentré sur 27 biens et 415 locataires.
Voici le détail de la répartition géographique de cette SCPI :
| Zone géographique | Répartition Sofidynamic |
|---|---|
| Europe | 48 % |
| Région parisienne | 27 % |
| Autres régions de France | 25 % |
Et voici la répartition sectorielle des biens de la SCPI :
| Secteur | Répartition |
|---|---|
| Moyennes surfaces de périphéries | 31 % |
| Commerces de centre ville | 30 % |
| Centres commerciaux | 29 % |
| Autres actifs (ex. bureaux, locaux d’activités) | 10 % |
Comment investir dans Sofidynamic ?
Pour souscrire à une SCPI, vous devrez généralement passer par l’intermédiaire d’un courtier en placements. Afin d’avoir un service et des conseils de qualité, nous vous recommandons de passer par l’intermédiaire d’un spécialiste de l’épargne immobilière. Il pourra notamment vous accompagner sur l’acquisition de parts de SCPI à crédit ou de parts de SCPI en nue-propriété ou en usufruit, selon vos besoins.
Voici les courtiers que nous vous recommandons pour investir dans Sofidynamic :
-
France SCPI :
un courtier spécialisé dans les SCPI avec une gamme très complète et une équipe expérimentée pour vous
accompagner.
> Pour prendre rendez-vous c’est ici ! - Homunity : un spécialiste des placements immobiliers qui, en plus de vous proposer des SCPI, pourra vous aider à diversifier votre patrimoine avec du crowdfunding immobilier.
Investir depuis une assurance-vie ?
L’assurance-vie est un des moyens de réduire la fiscalité des loyers versés par vos SCPI. En effet, si vous investissez dans des SCPI via une assurance-vie, c’est alors la fiscalité de cette dernière qui s’applique.
✅ Pour la SCPI Sofidynamic, vous pouvez opter pour le contrat d’assurance-vie Louve Infinity, qui en plus est le moins cher du marché (0,39% de frais de gestion annuels seulement).
🔎 Pour en savoir plus sur cette assurance-vie, consultez notre avis complet consacré à Louve Infinity.
Les autres SCPI commercialisées par SOFIDY
SOFIDY est une société de gestion qui gère d’autres SCPI :
- La SCPI Sofiboutique
- La SCPI SOFIPRIME
- La SCPI SOFIDY EUROPE INVEST
- La SCPI IMMORENTE
- La SCPI EFIMMO 1
Nos SCPI préférées
Afin de compléter vos recherches, voici les 5 SCPI à capital variable qui sont arrivées en tête de notre comparatif des SCPI :
SCPI à capital Variable gérée par EPSICAP REIM depuis octobre 2021.
- Rendement 2025 : 7.01%
- Secteur: Diversifiée
- Prix d’une part : 257 €
- Frais de souscription : 6%
- Frais de gestion : 12%
- Taux d’occupation : 99%
- Délais de jouissance : 5 mois
jusqu’à 3.5% de cashback
SCPI à capital Variable gérée par AESTIAM depuis octobre 2024.
- Rendement 2025 : 7.10%
- Secteur: Diversifiée
- Prix d’une part : 200 €
- Frais de souscription : 10.8%
- Frais de gestion : 12%
- Taux d’occupation : 100%
- Délais de jouissance : 4 mois
jusqu’à 3.5% de cashback
Questions fréquentes
Une SCPI est Société Civile de Placement qui gère un parc immobilier et dans laquelle vous pouvez investir.
Dans ce cas vous vous portez acquéreur de parts et devenez, de facto, propriétaire d’une partie des biens. À
ce titre, vous touchez une fraction des loyers au prorata de votre investissement.
La SCPI est solution parmi d’autres pour investir dans ce qu’on appelle parfois la « pierre papier « .
Une SCPI à capital Fixe définit le montant de son capital dans ses statuts et celui-ci ne peut être dépassé
ou réduit (sauf en cas d’augmentation de capital). Par conséquent, le jour où vous souhaitez revendre des
parts vous devez trouver quelqu’un pour vous les racheter sur le marché secondaire, à un prix déterminé par
l’offre et la demande.
Une SCPI à capital variable peut émettre et racheter des parts. Elle peut donc animer la
liquidité des parts et vous les racheter le jour où vous souhaitez sortir. Le prix est par ailleurs fixé en
fonction de la valeur des actifs sous-jacents.
Une SCPI à capital variable procurera donc davantage de liquidités à la revente.
Les frais d’entrée sont prélevés à la souscription des parts. Ils rémunèrent la société de gestion et le
distributeur.
Par contre, si vous achetez des parts de SCPI à capital fixe sur le marché secondaire, il n’y a pas de frais
de souscription (il peut toutefois y avoir des frais d’intermédiation). Il faudra par contre s’acquitter de
droits d’enregistrement forfaitaires de 5%.
On vous dit tout sur les frais des SCPI ici (frais de souscription et frais de gestion).
Les frais de gestion sont prélevés à chaque fois que des loyers vous sont versés et ils sont proportionnels au montant des loyers.
Le taux d’occupation mesure la fraction des biens immobiliers effectivement loués (et non vacants). Une SCPI avec un bon taux d’occupation rentabilise donc bien ses actifs.
Le délai de jouissance est une période de temps pendant laquelle vous ne touchez pas les loyers suite à votre la souscription. Elle est généralement de quelques mois.
Le report à nouveau correspond à des « réserves » faites par la SCPI. Le RAN est souvent exprimé en pourcentage de l’encours ou en jours. Par exemple, une SCPI qui a 100 jours de reports à nouveau est en mesure de payer 100 jours de loyers grâce à ses réserves. Un RAN élevé est donc bon signe !
Les SCPI présentent l’avantage de dégager un rendement stable et régulier avec une prise de risque plus faible que la bourse.
Investir dans des SCPI est donc particulièrement adapté si vous avez déjà un capital constitué
et que vous souhaitez sn tirer un revenu complémentaire, par exemple à votre retraite.
Pour vous constituer un capital, investir en bourse sera probablement plus efficace,
même si l’investissement à crédit dans des SCPI sera également un bon moyen d’y parvenir.
Oui, une SCPI étant un investissement immobilier, celle-ci est soumise à
l’IFI. Le montant à déclarer vous est communiqué
par la société de gestion dans l’IFU annuel (Imprimé Fiscal Unique). Ce montant ne tient compte que de la
part des actifs immobiliers de la SCPI (cette dernière pouvant détenir des liquidités et d’autres actifs
financiers de manière marginale).
Notez que les parts de SCPI entrent dans l’IFI même si vous investissez dans une SCPI via une assurance-vie. Seule
l’acquisition de SCPI en nue-propriété n’entre pas dans l’assiette de l’IFI.
Oui, c’est possible, mais la plupart des contrats ne le permet pas. Cela dépend de l’assurance-vie et du PER (Plan d’épargne retraite), ainsi que de la SCPI.
Les entreprises peuvent placer leurs excédents de trésorerie dans des SCPI. D’ailleurs, nous leur recommandons d’investir dans l’ usufruit des SCPI. En effet, les SCPI en usufruit sont particulièrement intéressantes d’un point de vue fiscal : l’amortissement du placement vient diminuer la base imposable de l’entreprise et ainsi booster le rendement net de l’investissement.