Longtemps déçus par AXA… avant Lucya by AXA
AXA est l’un des premiers assureurs de France. Et pourtant, les assurances-vie d’AXA font partie des pires contrats du marché ! Les assurances-vie AXA vendues par la compagnie et son réseau d’agents généraux souffrent, en effet, de frais élevés et d’une gamme de supports souvent réduite. En fait, à l’image des grandes banques, AXA tire profit d’une marque connue et d’une base de clients fidèles pour vendre des produits médiocres mais très lucratifs (pour eux).
Et c’est dommage ! Car AXA c’est aussi la solidité d’un groupe historique né au XIXe siècle, ancré dans les territoires et désormais présent sur tous continents. Heureusement, le groupe s’est repris en main et lance enfin un contrat internet digne de ce nom. Pour cela, il s’est allié à assurancevie.com (marque du groupe Lucya) , un courtier en ligne que je connais bien pour avoir analysé plusieurs de ses assurances-vie qui, elles, figurent régulièrement sur le podium de nos classements !
Voici donc le dernier né de la gamme Lucya d’assurance-vie.com. Un contrat qui reprend les meilleurs standards de l’assurance-vie en ligne : frais réduits et large gamme de supports.
➡️ Dans cet article j’analyse l’assurance-vie Lucya by AXA et je vous donne mon avis !
Lucya by AXA : mon avis en synthèse
- Des frais réduits :
- 0 % de frais sur versements et arbitrages;
- 0,50% par an sur UC en gestion libre.
- Un fonds euro solide avec une garantie à 100% et un rendement allant jusqu’à 3% en 2024
- Un fonds euro Croissance avec une garantie à 100 % au terme de 10 ans avec un rendement atteignant 4% en 2024 (selon le pourcentage d’UC).
- Une gamme riche : des OPCVM, des fonds de private equity, des fonds immobiliers et des fonds structurés.
- Ouverture et gestion 100 % en ligne avec un ticket d’entrée raisonnable de 1 000 €.
- Pas (encore) d’ETF mais quelques indices laissent penser que cela pourrait changer.
- Même chose pour la gestion pilotée, on aurait espéré une gestion pilotée à base d’ETF.
- Malgré la présence de fonds immobiliers, le choix est limité à deux OPCI
- La gestion en ligne est encore limitée et est en cours de développement.
En ce moment profitez d’un bonus sur le fonds euro (jusqu’à +1,70 % selon conditions) et de 150 euros offerts à l’ouverture d’un contrat Lucya by AXA en suivant ce lien !
Si vous ne connaissez pas les ETF, sachez qu’il s’agit de supports boursiers à frais réduits qui sont les plus efficaces pour investir en Bourse. J’en parle davantage un peu plus bas, dans la section dédiée aux unités de compte.
Les caractéristiques comparées de l’assurance-vie Lucya by AXA
Pour pouvoir apprécier les forces et les faiblesses du contrat Lucya by AXA, je vous propose de comparer ses principales caractéristiques avec deux autres assurances-vie :
- Lucya Cardif d’une part, qui est un excellent contrat commercialisé par assurance-vie.com ;
- Et AXA Privilège, une assurance-vie typique de chez AXA et conforme aux contrats qui sont habituellement proposés par la compagnie.
Voici ce que cela donne :
| Critères | Lucya by AXA | Lucya Cardif | AXA Privilège |
|---|---|---|---|
| Assureur | AXA France Vie | BNP Paribas Cardif | AXA France Vie |
| Distribution | Assurancevie.com | Assurancevie.com | Réseau AXA |
| Versement initial | 1 000 € | 500 € | 1 000 € |
| FRAIS | |||
| Frais sur versement | 0 % | 0 % | Jusqu’à 4,85 % ! |
| Frais d’arbitrage | 0 % | 0 % | 0,8 % (4 arbitrages gratuits/an) |
| Frais de gestion UC (libre) | 0,50 %/an | 0,50 %/an | 0,96 %/an |
| Frais de gestion UC (pilotée) | 0,75 %/an | 0,75 %/an | 0,96%/an |
| Frais de gestion fonds € | 0,70 %/an | 0,70 %/an | 0,80 %/an |
| FONDS EUROS | |||
| Fonds euros proposés | – Fonds euro (garantie à 100%) – Fonds croissance (garantie à 100% à terme) | – Fonds euro (garantie à 100%) – Fonds euro private stratégie | Fonds euro (garantie à 100%) |
| Performance du fonds en euros (2024) | – 2% à 3% selon pourcentage d’UC – et 2% à 4% sur le fonds croissance | 2,75% et 3% selon le fonds | 2% à 3% en 2024 |
| UNITÉS de COMPTE | |||
| Nombre d’UC | 850 | 1750 | 100 |
| ETF | Non Quelques rares fonds indiciels | Oui | Non |
| Titres vifs | Non | Oui | Non |
| Supports immobiliers | 2 OPCI | 6 SCPI 3SCI 5OPCI | 1 OPCI |
| Bonus fonds euro 2025 | Jusqu’à +1,70 % (selon conditions) | Jusqu’à +1,8 % (selon conditions) | – |
| Profitez de l’offre ! | Lucya by AXA : 150 € offerts | Lucya Cardif : 1,8% de bonus offerts |
✅ À la lecture de ce tableau on voit bien l’avantage de Lucya by AXA par rapport aux autres contrats commercialisés par le groupe. Vous passez ici de 4,85% de frais d’entrée à 0 ! Ce n’est pas anodin et, à ma connaissance, c’est le seul contrat assuré par AXA qui ne présente pas de frais d’entrée. Mais ce n’est pas la seule amélioration notable par rapport aux autres assurances-vie de la gamme AXA. Celui-ci a aussi des frais de gestion plus faible et un catalogue de supports étendu.
Toutefois, Lucya Cardif reste meilleur sur plusieurs points, en particulier en ce qui concerne la variété de ses unités de compte. Reste que Lucya by AXA se démarque grâce à son fonds euros croissance performant et garantie à 100% à échéance. J’en parle un peu plus bas, mais avant ça reprenons point par point les caractéristiques du contrat.
Mon avis sur les frais de Lucya by AXA
Voici la structure de frais de l’assurance-vie Lucya by AXA :
- Frais sur versement : 0 %
- Frais d’arbitrage : 0 %
- Frais de gestion annuels (UC) :
- 0,50 % en gestion libre ;
- 0,75 % en gestion déléguée (0,50 % + 0,25 %).
- Fonds en euros & Fonds Croissance : 0,70 %/an de frais de gestion.
✅ Ainsi Lucya by AXA se met au diapason des meilleures pratiques de l’assurance-vie digitale. Avec 0,5% de frais de gestion annuel sur les UC, ce contrat rejoint le club fermé des assurances-vie les moins chères du marché. Quant aux frais du fonds euros, ils sont tout à fait raisonnables. Notez d’ailleurs que les rendements communiqués sont nets de ces frais.
Bref, il n’y a rien à redire coté frais !
Malgré la gratuité des frais d’arbitrage, évitez de multiplier les mouvements “tactiques” sans nécessité. Même sans frais, vous risquez surtout de dégrader votre performance avec des allers-retours intempestifs.
Mon avis sur le fonds en euros (classique & eurocroissance)
Fonds euro Général Lucya by AXA
Le fonds en euros proposé sur Lucya by AXA est le fonds de l’actif général de compagnie d’assurances. C’est donc un fonds commun à la plupart des contrats AXA. Sa performance dépend de la proportion d’unités de compte retenue dans votre assurance-vie.
En 2024 le rendement a été de :
- 2,10% pour un pourcentage d’unités de compte supérieur ou égal à 40% ;
- 2,50% pour un pourcentage d’unités de compte supérieur ou égal à 50%
- 3,00% pour un pourcentage d’unités de compte supérieur ou égal à 60%
- et 2% dans les autres cas.
⚠️ Pour obtenir le rendement maximal, il faudra donc opter pour un portefeuille somme toute assez dynamique avec au moins 60% de supports immobiliers ou boursiers.
✅ On apprécie, en revanche, que ce contrat permette d’investir à hauteur de 100% dans le fonds en euro, ce qui n’est pas toujours autorisé et que la garantie porte sur la totalité du capital ce qui n’est pas toujours le cas.
🎁 Autre avantage de Lucya by AXA : le taux bonifié. En 2025 le fonds offre un bonus de +1,5% ! Il faut toutefois remplir quelques conditions, en particulier verser au moins 5 000 € (détails des conditions de l’offre ici).
Fonds Croissance (Eurocroissance)
Un fonds eurocroissance est un fonds garanti à échéance uniquement sur une durée de 10 ans en ce qui concerne Lucya by AXA. Cela veut dire que si jamais vous faites des retraits (rachats) avant le terme vous risquez de réaliser une moins-value bien que cela ne soit nullement obligatoire.
En 2024 le rendement de base obtenu est aussi de 2% mais en 2025 le taux dépendra de la proportion d’unité de compte et devrait atteindre 4% pour les profils les plus dynamiques.
En outre le bonus est aussi valable sur le fonds eurocroissance avec +1,7% en 2025 (sous conditions données ici).
Je recommande d’opter pour le fonds eurocroissance si jamais vous investissez sur le long terme. À condition de savoir que vous n’allez pas avoir besoin de l’argent avant, vous obtiendrez ainsi de meilleurs résultats.
Mon avis sur les unités de compte
La gamme Lucya by AXA est composée de plus de 800 supports en unités de compte :
- des fonds monétaires ;
- des fonds en actions ;
- des fonds obligataires ;
- et 2 fonds immobiliers.
✅ Vous avez donc l'embarras du choix et largement de quoi vous constituer un portefeuille complet et adapté à votre profil.
❌ Je regrette toutefois l’absence d’ETF dans le panel. J’en ai discuté avec un conseiller de chez assurancevie.com et il m’a confirmé qu’ils avaient la ferme intention d’en ajouter prochainement. Mais je juge sur pièce ! Les ETF sont utiles si vous souhaitez investir en Bourse efficacement. Ils ont des frais plus faibles et sont généralement plus diversifiés que les fonds investissement traditionnels.
Pour compenser, on trouvera tout de même quelques fonds indiciels avec des frais relativement faibles qui peuvent faire le job. Par exemple, le fonds CM-AM INDICIEL AMÉRIQUE 500 RC investit dans les principales actions américaines (indice S&P 500) et prélève seulement 0,61% de frais de gestion annuels. C’est plus qu’un ETF dont les frais sont de l’ordre de 0,2% mais c’est déjà beaucoup mieux que ce qui est fait par un fonds classique dont les frais avoisinent 2% par an.
Je vous conseille donc de privilégier ces fonds que vous pouvez repérer en parcourant la liste des supports et en identifiant ceux dont les frais sont inférieurs à 1% :
Mon second regret porte sur les supports immobiliers qui, à mon avis, ne sont pas assez nombreux. Je note en particulier l’absence de SCPI qui sont pourtant les supports immo les plus performants.
Pour vous construire une allocation passive “cœur” :
- privilégiez 2-3 fonds indiciels larges (Monde, USA, Europe) ;
- ajoutez-y du fonds en euros ou eurocroissance en proportion adaptée pour coller à votre objectif de risque et votre horizon d’investissement.
Et si la bourse, c’est du chinois pour vous, commencez par cette mini formation gratuite !
Mon avis sur la gestion pilotée
Lucya by AXA propose deux gestions déléguées (avec à chaque fois 3 profils, Modéré, Équilibré, Dynamique) :
- Gestion déléguée Lucya : 100 % UC (le fonds euro est remplacé par un fonds monétaire AXA Court Terme), avec préférence pour les fonds indiciels.
- Gestion déléguée « Selection Live » par AXA IM : avec une orientation sur le non coté et la transition écologique.
Pour rappel la gestion pilotée entraine un coût supplémentaire de 0,25% par an sur les unités de compte.
Notez que la gestion libre et la gestion déléguée sont combinables dans un même contrat ce qui est assez rare pour être noté. Cela pour être pratique, par exemple, pour garder le fonds euro en gestion libre et déléguer le choix des UC. Le changement de mode se fait également sans frais.
Pour ma part je ne recommande pas les gestions pilotées qui ne reposent pas sur les ETF car en plus du surcoût associé à la gestion pilotée, vous allez aussi vous retrouver avec des supports à frais élevés. Si vous cherchez une bonne gestion pilotée, je vous conseille de regarder du côté de ce comparatif.
Mon avis sur les garanties et les options du contrat
Vous pouvez profiter de trois options sur Lucya by AXA :
- Investissement progressif : réorientations programmées du fonds euro vers une ou plusieurs UC (ou vers la gestion déléguée Lucya). Cela permet de mettre en place un investissement progressif (en mode DCA).
- Écrêtage (en gestion libre uniquement) prise de bénéfices automatique sur les unités de compte qui dépassent un seuil, avec réorientation partielle vers d’autres UC ou le fonds en euros. Cela permet de sécuriser les profits.
- Stop loss (en gestion libre uniquement) désinvestissement total automatique des UC qui passent sous un seuil. Cela permet d’éviter des pertes excessives.
Ces options sont assez communes à tous les contrats d’assurance-vie et elles sont loin d’être nécessaire pour une gestion de long terme ; mais c’est toujours bon à prendre !
Une garantie décès offerte !
L’assurance-vie est bien connue pour facilité la succession de votre patrimoine grâce à son cadre fiscal avantageux en cas de décès. Les sommes versées avant 70 ans profitent en effet d’un abattement de 152 000 € par bénéficiaire (les bénéficiaires sont désignés dans la clause bénéficiaire).
✅ Mais, en ce qui concerne Lucya by AXA, vous bénéficiez en plus d’une garantie décès accidentel gratuite.
Cette garantie prévoit qu’en cas de décès, si jamais votre épargne est en moins-value, alors AXA comble la moins-value. Autrement dit, le capital transmis à vos bénéficiaires ne peut pas passer en dessous du montant verser !
Attention toutefois, il y a quelques limites :
- le décès doit être accidentel, ce qui exclut plusieurs cas : suicide (dans l’année suivant l’adhésion), fait intentionnel d’un bénéficiaire, aérien (sauf conditions précises), sports aériens (parachutisme, ULM, etc.), guerre/émeutes/terrorisme, ivresse au-delà du seuil légal, stupéfiants, certaines pratiques sportives à risque (ski/surf hors-piste, plongée, alpinisme hors encadrement fédéral), plus divers cas médicaux listés ;
- la garantie n’est valable que si vous décédez avant vos 70 ans ;
- le montant concerné est limité à 1,8 millions d’euros (tous contrats Lucya confondus).
Reste que c’est une garantie offerte qui n’existe pas ailleurs et qui protège vos héritiers en cas de décès prématuré.
Lucya by AXA en pratique
L’assurance-vie Lucya by AXA est commercialisée en exclusivité par Assurancevie.com. La souscription peut-être faite en ligne à 100%, ce qui n’est pas encore le cas des actes de gestion (rachats, arbitrages, etc.) qui nécessiteront un peu de temps avant d’y être éligibles. C’est un nouveau contrat pour lequel l’interface client n’est pas encore pleinement opérationnelle.
Autrement sachez que :
- Le ticket d’entrée est de 1 000 € ;
- Les versements libres ultérieurs sont de 500 € minimum ;
- Et les versements programmés sont de 50 € minimum.
Tout cela est somme toute assez classique.
Notez que les contrats Carrefour Horizon vont être transformés en contrats Lucya by AXA. En effet, Carrefour banque a revendu son portefeuille d’assurances-vie à Assurance-vie.com qui opère le transfert. Si jamais vous êtes propriétaire d’un contrat Carrefour Banque, je vous conseille d’autoriser le transfert, vous serez bien mieux loti ainsi. On en parle sur notre Forum ici.
Conclusion : quand choisir le contrat Lucya by AXA ?
✅ Voici mon verdict : oui, Lucya by AXA est de loin le meilleur contrat AXA ! C’est un contrat aux frais contenus, avec une vraie expérience web un fonds euro compétitif, une bonne gamme d’UC et surtout un assureur solide aux manettes !
Mais si votre cœur bat pour les ETF ou l’achat d’actions en direct, Lucya Cardif garde une longueur d’avance.
Choisissez Lucya by AXA si vous voulez :
- Rester chez AXA tout en bénéficiant d’un contrat “en ligne” avec des frais compétitifs.
- Un fonds eurocroissance solide avec un bonus en 2025.
- Diversifer vos contrats d’assurance-vie et en ouvrir un chez un chez un assureur de premier plan.
Et en ce moment, en plus du bonus sur le fonds en euros vous avez 150 € offerts à l’ouverture en suivant ce lien. Attention l’offre est limitée alors profitez-en !
Sachez qu’une assurance-vie est garantie à hauteur de 70 000 € par l’État via le Fonds de Garantie des Assurances de Personnes (FGAP). Cette garantie est valable par assureur. Ce qui veut dire qu’en ayant un contrat Lucya Cardif (assuré par Cardif) et un contrat Lucya by AXA (assuré par AXA) vous pouvez cumuler deux fois la garantie. C’est pourquoi je recommande d’ouvrir plusieurs assurances-vie !
Questions fréquentes
Non, vous pouvez investir 100 % de votre épargne sur le fonds euro. Toutefois la performance et le bonus sont conditionnés à une part d’UC.
Vous pouvez également investir à 100% dans le fonds eurocroissance.
À date la gamme d’unités de compte de Lucya by AXA ne prévoit pas d’ETF, mais celle-ci est amenée à évoluer dans le futur. Il y a néanmoins quelques fonds indiciels en substitut.
La différence principale entre ces deux contrats se situe au niveau des supports en unités de comptes. Sur le contrat Lucya Cardif, vous aurez des ETF et des supports immobiliers qui manquent sur le contrat.
Assurancevie.com est un courtier en placements du groupe Lucya lequel a été créé par Edouard Michot en 2001. A l’origine, le groupe Lucya est un familly office, mais la marque assurancevie.com a pris de l’ampleur pour s’imposer aujourd’hui comme un des principaux courtiers en ligne. Retrouvez mon avis sur Assurancevie.com ici !
- La liste complète des supports de Lucya by AXA
- La notice d’information du contrat Lucya by AXA
- En ce qui concerne la garantie apportée par l’État voir l’article R.423-7 du Code des assurances et son fonctionnement sur le site du FGAP.